Analyse der Kreditwürdigkeit des Unternehmens: gerade über den Komplex
Jedes Unternehmen steht früher oder später vor der Notwendigkeit, etwas Geld für den Zweck der Bereitstellung aktueller Aktivitäten, für den Kauf von teuren Geräten oder für einen anderen Zweck zu nehmen. Offensichtlich sollte nicht jedes Unternehmen ein Darlehen erhalten – die Unternehmen unterscheiden sich untereinander in einigen Indikatoren, die die Zuverlässigkeit des Unternehmens und die Größe des Risikos bei der Gewährung eines Darlehens charakterisieren. In diesem Artikel werden wir darüber reden, was ist eine Analyse der Kreditwürdigkeit eines Unternehmens, und wie es durchgeführt wird.
Die Bereitstellung eines Darlehens ist immer mit einem gewissen Risiko verbunden, denn es besteht immer die Möglichkeit der Nicht-Rückgabe des Geldes durch den Schuldner. Um dieses Risiko zu minimieren, führen große Finanzinstitute, bevor sie einem bestimmten Unternehmen Darlehen gewähren, eine so genannte Kreditanalyse des Unternehmens durch, um die Angemessenheit der Kreditvergabe an ein bestimmtes Unternehmen zu beurteilen. Basierend auf den Ergebnissen der Analyse wird eine Entscheidung getroffen, ein Darlehen zu gewähren oder nicht zu gewähren, es ist auch möglich, die Bedingungen des Darlehens zu ändern – die Änderung des Betrags, des Zinssatzes, der Laufzeit des Darlehens.
Die Bonitätsanalyse kann nicht nur von außen, sondern auch von innen durchgeführt werden. Die Bonität kann und kann getan werden, da es Ihnen erlaubt, die Entscheidung der Banken im Voraus vorhersagen zu können und damit im Voraus vorauszusehen, ob es sich lohnt, Ressourcen von außen zu rekrutieren. Diese Vorgehensweise wird auch häufig von Wirtschaftsprüfungsgesellschaften durchgeführt, da sie in ihren Schlussfolgerungen über den Stand der Gesellschaft schreiben.
Aus praktischer Sicht ist die Analyse der Kreditwürdigkeit einer Organisation die Berechnung mehrerer Schlüsselindikatoren, die auf den Werten beruhen, und die Meinung über die Fähigkeit des Unternehmens, ein Darlehen zu erhalten:
1) Das Verhältnis "Umsatzvolumen / Umlaufvermögen" – dieses Verhältnis zeigt den Umsatz und damit die Effizienz der Nutzung des Umlaufvermögens des Unternehmens. Je höher dieser Indikator – desto effektiver wird die Tätigkeit des Unternehmens gebaut, und um so zuverlässiger ist es als Schuldner.
2) Wert "Umsatz / Eigenkapital" – charakterisiert die Effizienz der Nutzung des genehmigten Kapitals des Unternehmens. Je höher der Wert dieses Indikators, desto höher die Kreditwürdigkeit des Unternehmens.
Wenn die Analyse der Kreditwürdigkeit des Unternehmens "in Eile" durchgeführt wird, ist manchmal nur auf die beiden obigen Zahlen beschränkt. Allerdings ist dieser Ansatz der richtige Weg zum Scheitern, da die vollständige Analyse die Berücksichtigung von drei weiteren Indikatoren beinhaltet:
3) Das Verhältnis von "kurzfristige Schuld / Eigenkapital" – charakterisiert den Grad der Deckung der Schulden des Unternehmens mit seinem Kapital. Je kleiner dieses Verhältnis, desto leichter wird es für eine Firma sein, seine Gläubiger zu bezahlen.
4) Das Verhältnis "Forderungen / Erlöse" – erlaubt Ihnen, die Höhe der Zahlung der Schulden durch Schuldner des Unternehmens zu beurteilen. Es ist logisch, dass ein potenzieller Kreditgeber daran interessiert ist, diesen Indikator so klein wie möglich zu machen, denn je schneller die Schuld an die Firma Geld wird, desto zuverlässiger ist es als Schuldner.
5) Verhältnis "liquide Mittel / kurzfristige Verbindlichkeiten" – charakterisiert den Grad der Berichterstattung über die dringendsten Schulden des Unternehmens durch seine liquidesten Vermögenswerte. Je höher dieser Indikator – desto besser fühlt sich das Unternehmen in Bezug auf die Bonität.
Erst nachdem die Zahlen berechnet wurden (vorzugsweise in den letzten Jahren), kann die Bonitätsanalyse des Unternehmens als vollständig angesehen werden. Jetzt können Sie keine Angst haben, eine Entscheidung über die Gewährung eines Darlehens an ein Unternehmen zu treffen, weil der Kreditgeber alle seine finanziellen Details kennt.
